Počet českých investorů neustále roste a podle aktuálních průzkumů se za investory považuje již 41 procent populace. S rostoucí oblibou investování však přicházejí i otázky kolem správného zdanění výnosů. Pokud jste v roce 2025 prodávali akcie, ETF nebo kryptoměny, je důležité vědět, kdy vám vzniká daňová povinnost a kdy se jí můžete vyhnout.
Tříletý časový test jako klíč k osvobození
Nejdůležitějším nástrojem pro minimalizaci daňové zátěže je takzvaný tříletý časový test. Pokud jste drželi investiční instrumenty déle než tři roky, zisky z jejich prodeje jsou kompletně osvobozeny od daně. Toto pravidlo platí pro akcie, ETF, podílové fondy i kryptoměny. Počítá se přitom doba od nákupu do prodeje, přičemž den nákupu se nezapočítává, ale den prodeje ano.
Alternativně existuje i druhá cesta k osvobození – pokud vaše celkové roční příjmy z prodeje investic nepřesáhnou 100 tisíc korun, daň také platit nemusíte. Tato hranice se vztahuje na celkový obrat z prodejů, nikoliv na čistý zisk.
Kdy musíte podat daňové přiznání
Povinnost podat daňové přiznání za rok 2025 vzniká v případě, že nesplníte podmínky pro osvobození a vaše zdanitelné příjmy z investic přesáhnou 20 tisíc korun ročně. Důležité je rozlišovat mezi příjmem a ziskem – do daňového přiznání se uvádí pouze čistý zisk po odečtení nákladů na pořízení.
Lhůta pro podání daňového přiznání je do 1. dubna 2026 pro papírové formuláře, nebo do 4. května 2026 při elektronickém podání. Pokud máte povinnost přiznání podat, platíte zpravidla 15procentní daň ze zisku. Při vyšších příjmech může být uplatněna sazba 23 procent na částku přesahující zákonný limit.
Specifika zdanění dividend a různých typů investic
Zatímco kapitálové zisky lze za určitých podmínek osvobodit, dividendové příjmy se daní téměř vždy. U českých společností je obvykle uplatňována srážková daň přímo u zdroje, zahraniční dividendy je nutné uvést v daňovém přiznání jako příjmy z kapitálového majetku.
U ETF a podílových fondů je situace složitější. Pokud fond aktivně reinvestuje nebo rebalancuje portfolio, může to ovlivnit zdanění i při nesplnění tříletého testu. Naopak u kryptoměn platí stejná pravidla jako u akcií – rozhodující je doba držby a výše celkových příjmů z prodeje.
Nejčastější chyby při zdanění investic
Častou chybou investorů je záměna celkového příjmu za zisk. Do daňového přiznání se uvádí pouze rozdíl mezi prodejní a nákupní cenou, nikoliv celková částka z prodeje. Další komplikací bývá správné určení kurzu pro přepočet zahraničních měn – používá se kurz České národní banky platný v den transakce.
Investoři by si také měli vést důkladnou evidenci všech transakcí včetně dat nákupu a prodeje, což je klíčové pro správné uplatnění tříletého časového testu. Bez této dokumentace může být obtížné prokázat splnění podmínek pro daňové osvobození.